세타 에서 옵션 거래

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무엇 옵션 세타 옵션 세타는 - 정의 옵션 세타는 기본 재고가 정체 나머지와 스톡 옵션의 가격의 감가 상각의 일상 속도를 측정합니다. 옵션 세타 - 소개 평신도 용어에서, 시타는 그 옵션의 가격이 스톡 옵션의 시간 부패의 속도입니다 시간에 걸쳐 감소 얼마나을 설명 옵션 그리스어. 시차 붕괴 옵션 값이 기초 재고 정체 유지하더라도 시간 경과 감소 옵션 거래에서 잘 알려진 현상​​이다. 시간의 붕괴는 외부 값 때문에 발생합니다. 만기가 가까이 감에 따라 감소 옵션의 어떤 또한 시간 가치로 알려져있다. 만기으로 옵션이 완전히 돈의 출력에는 외부 가치와 모든이없는 것 (OTM) 옵션은 쓸모없는 만료 것이다. 모든 방법 만료까지이 매일 붕괴의 속도는 옵션 세타 값으로 추정된다. 이해 옵션 세타 시간의 붕괴에서 이익을 추구 옵션 전략의 적용에 매우 중요하다. 옵션 세타 - 특징 긍정적 인 부정적인 옵션 세타는 옵션 세타 값이 양 또는 음 중 하나입니다 값. 모든 긴 스톡 옵션의 위치는 만기가 가까이 감에 따라 그들이 가치를 잃을 것을 나타내는, 음의 세타 값을 갖는다. 모든 짧은 스톡 옵션의 위치는 만기가 가까이 감에 따라 위치가 값을 얻고 있음을 나타내는 긍정적 인 세타 값을 갖는다. 옵션 세타 옵션 Moneyness 옵션 세타 값은 돈에 대한 가장 높은 거의 왼쪽을주는 (ATM) 옵션과 점진적으로 낮은에 대한 돈 (ITM) 및 ITM 및 OTM 옵션은 훨씬 낮은 외부 값이 같이 돈의 출력 (OTM)에서, 부식. 옵션 Moneyness에 대해 모두 알아보세요. 전화를 들어 다른 돈 통화에서 옵션을 넣고 동일한 행사 가격을 공유하는 옵션을 넣어 만료 날짜는 서로 다른 세타 값이 있습니다. 이 돈 전화에서 모두 동일한 0.5과 옵션을 넣어 델타는 달리, 옵션 세타는 기본 주식의 캐리의 비용에 따라 달라집니다. 개인 옵션 트레이딩 멘토 내 학생들은 87 이익 월간에 걸쳐 확인 방법 아웃 찾기, 자신있게, 미국 시장 옵션 시타에 거래 옵션 - 옵션 시타를 관심을 가져야 기반 세타의 실행을위한 매우 중요한 측정 이익을 목표로 중성 옵션 전략이다 외부 값 또는 시간 가치 하락의 붕괴에서. 이러한 옵션 거래 전략은 잘 알려진 달력 전화 확산 및 모든 변종을 포함한다. 이러한 옵션 거래 전략을 사용하는 옵션 상인은 그 위치의 집계 세타 값이 이익을 설정하기 위해 긍정적 있는지 확인해야합니다. 그 시간 부패가 완전히 그 작거나 중간 이동에 이익을 상쇄하지 않도록 기본 재고 중간, 단기 움직임을 추측 옵션 상인 옵션 또는 옵션의 위치는 가능한 한 낮은 음의 옵션 theta로 구입하고 있는지 확인해야합니다. 반대로, 옵션 세타는 위치가 만료 모든 방법을 개최 등의 불 전화와 같은 방향 옵션 거래 전략을 사용하는 사람 확산에 대한 우려를 많이 덜 수 있습니다. 이 경우, 옵션 델타와 감마 대신에 중앙 무대를 취할 것입니다. 옵션 상인의이 종류는 단순히 비용으로 전체 외부 값을 가지고 손익분기 점의 계산으로 구축, 따라서 얼마나 빨리 외부 값이 멀리 침식한다는 것은 보조 우려된다. 옵션의 세타 - 옵션이 기본 주식은 매일 정체 남은 잃게됩니다 정확히 얼마나 많은 돈을 시간 가치 하락 옵션 세타 조치의 표시. -0.012의 옵션 세타와 옵션 계약도 주말 및 시장 휴일 0.012 매일을 잃게됩니다. 중성 옵션 거래 전략을 사용하는 옵션 상인 앞서가 붕괴 이익의 3 안전하고 무료 일을 얻을 긴 주말의이 위치에 넣어 좋아하는 이유입니다. 반대로, 이 이러한 스톡 옵션을 구입 한 상인에 대해 작동합니다. 이러한 옵션 계약 옵션 -0.012의 세타와 1.40의 가격이있는 경우, 홀더 대신 1.36에서 이러한 옵션의 가격을 찾기 위해 3 일 긴 주말 이후 다시 올 것이다. 시간 부패는 항상 구매자와 옵션의 혜택 작가에 대해 작동합니다. 긴 통화와 긴 풋 옵션 모두 마이너스 옵션 세타를 생성하기 때문이다. 마이너스 옵션 세타는 옵션의 가격과 위치의 결과 값을 감소. 많은 옵션 거래 전략은 부분적으로 시간 부패의 낮은 비율의 결과, 부정적인 세타을 상쇄하기 위해 돈이나 돈을 옵션에서 구입의 상단에있는 돈을 옵션에서 판매하고있다. 이러한 옵션 거래 전략의 예는 황소 전화 전염됩니다. 옵션의 세타뿐만 아니라 정체 남아 있지 않습니다. 옵션 세타 증가 만료 가까이 끌어와 옵션이 돈의 돈 또는 아웃에서 더 많은 이동함에 따라 감소로. 사실, 옵션 세타 붕괴의 영향이 가장 세타 정말 솟아 만료 마지막 30 일 동안 발음. 즉, 옵션 거래자는 일반적으로 만기 왼쪽 30 일 미만으로 거래 옵션을 회피하는 이유입니다. 시간 가치 하락의 효과. 옵션 세타 - 옵션 감마 옵션 세타와의 관계는 옵션 감마에 직접적으로 비례한다. 감마 높을수록 세타. 높은 위험 높은 이익. 주식 강하게 이동하지만 훨씬 더 빠른 옵션의 가격을 붕괴 높은 theta로도 제공 기하 급수적으로 높은 수익 높은 옵션 감마 결과. 그 기대 큰 움직임이 빠르게 발생하지 않는 경우, 옵션이 많은 돈을 잃을 수 있습니다. 하나는 공격적인 옵션 위치를 선택할 때 따라서, 하나는 고려 높은 옵션 세타로 인해 관련된 더 높은 위험을 감수해야합니다. 잠재적 인 보상을 통해 잠재적 위험의 이러한 균형은 옵션 거래의 모든 측면에서 실제로 유행이다. 무료 점심이 결코 없습니다. 옵션 세타 2 주요 요인에 영향을 미치는 요인은 만료 및 옵션 Moneyness에 옵션 세타 시간의 가치에 영향을 미친다. 옵션 / 돈 (OTM) 중 돈 (ITM)에서 점점 더 가서 일반적으로 옵션 세타가 감소 때 돈 (ATM)에서 가장 높다. 옵션 세타는 만기 접근으로 증가한다. 돈 스톡 옵션에 가까운 용어는 동일한 행사 가격의 장기 옵션보다 높은 세타 값이 있는지 아는 것은 당신이 당신의 예상 보유 기간에 대한 수익을 최적화하기 위해 올바른 옵션을 선택할 수 있습니다. 당신은 재고가 곧 이동하지만 기대 경우에, 당신은 시간의 붕괴의 영향을 감소 시키도록 합리적으로 만기에서 멀리이다 옵션을 구매해야합니다. 단일 주식에 다양한 스톡 옵션의 위치와 포트폴리오가있는 경우 집계 옵션 세타를 계산, 당신의 전체 포트폴리오가 시간의 붕괴에 의해 영향을 얼마나 알고 유용합니다. 당신은 당신의 포트폴리오에 전체 옵션 세타를 집계하여이 작업을 수행. 집계 옵션의 세타가 부의 경우, 당신은 당신의 포트폴리오는 시장이 상대적으로 정체 남아있는 경우 시장이 이익을 반환하기 위해 당신의 호의에 매우 빠르게 이동 집계 옵션의 세타가 긍정적 인 경우에, 당신은 당신의 포트폴리오는 잘 할 것이라는 점을 알고있다에 의존한다는 것을 알고있다 . 집계 옵션을 계산하는 것은 세타은 매우 간단합니다. 당신은 단순히 당신의 포트폴리오에 모든 옵션의 모든 세타 값을 나열 할 것입니다 함께 합계. 샘플 옵션 거래 포트폴리오 1 세타 더 일반적 붕괴 시간이라고하는 옵션의 붕괴 시간 세타는 하나 거래일 경과에 따라 옵션 값이 침식되는 속도를 설명 정의한다. 물론 이것은 다른 모든 입력이 변경되지 않은 것으로 가정합니다. 그것은 공동 옵션 그리스라는 계산 그룹의 옵션 가격 결정 모형 및 양식 부분에서 만든 계산이다. 왜 중요한 옵션의 값이 두 가지 구성 요소 고유 및 외부 값으로 구성되어 기억된다. 지금 행사 된 경우 내재 가치는 옵션의 원시 값입니다. 외부 값은 운동을 할 수있는 옵션이 나타내는 데 시간 값 구성 요소입니다. 당신이 더 많은 시간을 보내고, 운동 여부를 선택할 수 있기 때문에 매우 성공적인 결과의 가능성을 증가시킨다. 모든 옵션 계약은 전화 또는 넣어, 만기에서 0 시간 값을하고 행사하는 경우 만의 내재 가치 가치가있을 것입니다. 따라서, 옵션의 삶 동안, 그것은 시간 값이 매일 침식되어에요. 옵션 세타 값은 내일까지 침식하는 방법이 값의 많은 추정하고있다. 이 차트는 콜 옵션 1 년마다 하루의 일상 이론 가격을 나타냅니다. 모든 입력은 시간을 제외하고는 일정하다. 시간 가치 하락이 다른 이상 한 가지를 선택할 수있는 옵션을 갖는 대 더 많은 시간 가치 때문에 당신이 결정해야 더 많은 시간이 옵션에 더 많은 가치를 추가합니다. 이 때문에, 더 이상 일 옵션에 대해서는 동일하고 다른 모든 것들, 짧은 일자 옵션보다 더 많은 시간 값을 갖게됩니다. 그러나 이것은 높은 세타를 갖는 것과 같은 t를 외설. 세타는 옵션 일이 경과 ONE 거래로 (다른 모든 조건이 동일)을 경험하게 될 것입니다 붕괴의 속도를 측정한다. 시간 값 만료 날짜까지 외부 값이다. 이 표를 살펴 보자. 이 표는 1 년 아웃이 선정한 저렴한 An 1,000 파업 ATM 콜 옵션의 이론적 출력됩니다. 금리는 제로이며, 변동성은 모든 옵션에 대한 20입니다. 한 해 아웃 옵션이 기본 가격과 행사 가격이 여기에 모두 1000을 그대로 완전히 외부 값으로 구성되어 79.66에서 평가된다, 세타 값은 -0.11이다. 각 옵션은 시간 제거한 그러나, 그 시간 값 소멸 세타 옵션 증가있다. 만약 5 일 1에서 알 수있는 바와 같이, 붕괴 세타 값을 나머지 1 하루 옵션의 가격과 동일 지점 비선형 명확하다. 만기에 모든 시간 값을 그 개최하는 것은 0이됩니다. 감쇠의 비 라이너 태양의 효과가 더 좋은 시간 감쇠 그래프 설명이 옵션은 약 30 일 마크이 이유 세타 후 그 값을 잃게되는 속도에 주목하고, 감쇠 효과는 옵션 가격을 갖는다 옵션을 거래하는 방법을 결정할 때 이해하는 것이 매우 중요합니다. 더 변동성 더 많은 시간 세타은 시간뿐만 아니라 변동성의 영향을받지 않습니다. 높은 묵시적​​ 변동성이 옵션은 또한 낮은 변동성 대응보다 높은 세타들 것이다. 그것이 옵션 값에 관해서 휘발성 시간처럼 행동하기 때문이다. 더 많은 휘발성 기초 악기, 더 많은 기회는 주식 / 미래가 만료 날짜 옵션의 행사 가격 아래 / 위의 거래됩니다있다. 기본 변동성이 낮을 때, 주가의 움직임은 작고 파업에 비해 수익성이 운동에 대한 더 적은 기회를 만들 수 있습니다. 추가 변동성 따라서 시간을 추가하는 것과 같은 효과를가집니다. 따라서, 변동성을 증가시키는 것은 세타 증가하고 변동성이 감소하면 시타 감소한다. 부정적인 세타 대 양의 이론 가격을 포함하며, 계약은 항상 긴 것으로 가정 값 옵션 체인을 볼 때. 값이 가격을 나타냅니다 즉 당신은 전화를 구입하거나 넣어 있다면. 옵션을 갖는, 상술 한 바와 같이, 시간이 지남에 따라 다른 값을 잃는다 위에 한 가지를 선택. 따라서 숫자로 표시되는 시간 값은 음수가 될 수 있어야합니다. 이 시타는 항상 두 통화 음수로 표시되는 이유이며, 옵션을 가격 할 때 넣습니다. 즉, 이 옵션을 통과 매일 적은 가치가되는 주식을 구매 또는 판매 할 수있는 옵션이 있는지 여부는 t 중요 아무튼입니다. 여기에 당신이 만료 방법으로 시간의 흐름에서 도움이 될 당신의 위치 시타 후 긍정적 인 것 옵션을 매각하는 경우 옵션 체인, 그러나 같을 것이다 것입니다. 이 옵션 / 전략 판매에서 이익 사람들을위한 주요 드라이버입니다. 그들은 옵션을 판매 바로 프리미엄을 받고, 다음 옵션은 쓸모없는 만료되면 프리미엄을 유지하여 혜택을 누릴 수 있습니다. 긍정적 인 세타 신용은 양의 세타 위치를 생성하는 하나의 옵션을 판매 확산. 하지만 당신은 여러 옵션 즉 옵션 스프레드에 긍정적 인 세타 위치를 만들 수 있습니다. 세타의 전략에있는 모든 다리가 긍정적으로 결합 할 경우, 당신의 확산은 세타 긍정적 인 것으로 알려져 있습니다. 옵션 상인 시타를 캡처하는 전략이를 참조하십시오. 일반적으로 (순 보험료가 아닌 경우 지급 상인에 의해 수신되는) 모든 옵션의 신용 스프레드는 세타 긍정적 인 것입니다. 예를 들어 짧은 콘도르 확산 포지티브 세타 위치로부터 수입을 발생시키는 방법으로 소매 상인에 사용되는 일반적인 방법이다. 이 특정 무역은 인기있는 옵션 소득 시스템 교육 비디오에서 재료의 대부분을 차지한다. 참고, 나는 물론 내에서 손쉽게 자신 그래서 나는 경험에서 알고있는이 패키지를 구입했다. 그것의 긴 머리 짧은 길이는 일반적으로 매수 포지션은 부정적인 세타 짧은 위치가 긍정적 인 시타, 그러나 항상 가지고있을 것이다, 말하기. 이 규칙을 나누기 좋은 예는 긴 일정의 확산이다. 이 전략의 순 보험료는 대부분 당신은 당신이 짧은 날짜가 옵션을 판매하는 수신 보험료보다 더 많은 비용을 부담해야 구입 이상 일 옵션으로이 위치를 유지하기 위해 돈을 지불하는 직불 즉 될 것입니다. 그래서, 이 위치는 긴 확산이라고합니다. 단락 일 옵션은 더 이상 유효 일자보다 높은 감쇠 레이트를 가질 것이다 그러나, 이 전략의 세타는 대부분 긍정적 것이다. 쎄타 감마 역 다른 모든 입력이 그대로 유지되면 쎄 변화율을 정의하는 것을 기억하다. 예를 들어, 시장이 t 전혀 이동 아무튼, 경우 위치 세타 값에 따른 대략적인 변화를 경험할 것이다. 큰 움직임은 기본 가격 / 변동성, 그러나, 옵션 수익성 기회를 만들 수 있습니다. 가격과 옵션의 가능성에 움직임이있을 것이다 효과에 움직임이 감마라고합니다. 옵션 감마 기본 이동 한 점으로 전체 옵션 델타의 변화율을 정의하는 다른 그리스어 계산된다. 감마 세타에 반비례 관계가있다. 당신의 세타가 부의 경우, 당신은 강한 기초 가격의 움직임, 따라서 긍정적 인 감마을 경험할 수있는 위치를 원할 것입니다. 반대로, 당신의 위치 세타가 긍정적 인 경우 기본 가격이 일정하게 유지 당신은 혜택과 시장이 따라서 이동하는 음의 감마 경우 값을 잃게됩니다. 기술적 말하기 세타 공식은 쎄타 옵션 가격 값의 1 차 도함수이며 옵션 가격 모델이 출력된다. 당신이 내 자신의 옵션 가격 스프레드 시트를 포함한 가격 옵션에 사용할 수있는 계산기가 있습니다. 내 스프레드 시트에 사용되는 Visual Basic의 공식 통화 세타와 검은 색과 스콜스 방법에서 시타를 계산 - ((UnderlyingPrice의 변동성 NdOne ()) / (2 SQR (시간)) - 관심 ExercisePrice 특급 (-Interest (시간)) NdTwo () ) / 365 넣어 세타는 - ((UnderlyingPrice 변동성은 NdOne ()) / (2 SQR (시간))이자 ExercisePrice 특급은 (-Interest (시간)) (1 - NdTwo ())) / (365) 당신의 작업 버전을 볼 수 있습니다 옵션 스프레드 시트의 위. 오전 5시 31분 년 1 월 10 일, 2013 dcclimbing 댓글 (10) 옮아 봐. 그래프는 옵션 가격이다. 그래프는 OTM 옵션으로 처리되어 있기 때문에 더 본질적인 가치가 없기 때문에 그러나 시간 값과 옵션 가격은 같은 일이다. 나는 당신을 위해 그것을 명확하게 희망한다. 오전 6:51 피터 9 월 16, 2011 아니, 그것은 옵션의 가격입니다. 나는 OTM 옵션의 이론 가격을 플로팅하여 해당 그래프를 생성 그냥 제로가 될 때까지 경과하는 시간을 변경했습니다. 그것이 ITM 옵션 인 경우, 그래프 대신이 옵션의 내재 가치에 정착 것 제로 일에서 0에서 떨어지는 제외하고는 매우 유사하다. 모하 9 월 16 일 4:18에서 2011 오전 실례합니다, 하지만 그래프는 외설하지만 옵션 NB의 시간 가치 : 옵션 가격 시간 가치 내재 가치 흐르 10 월 19 일 오후 1시 39분 HARIOM 월 12 일에서 2010 년 8에서 : 15 오후 좋은 설명하지만, 세타뿐만 아니라 양의 값을 가질 수와 부정적인 values​​.Theta는 항상 짧은 위치에 대한 매수 포지션 긍정적 부정적이다. HARIOM 월 12 일, 오후 8시 14분 좋은 설명 2010 만 세타뿐만 아니라 양의 값을 가질 수와 부정적인 values​​.Theta 항상 긴 위치와 매도 포지션에 대한 부정적인 일에 대한 긍정적이다. 피터 1 월 2 일, 3시 39분 2010 당신은 얼마나 많은 OTM 옵션 계약 bipin 9 월 7 일에 eatch 하루의 시간 가치 calculat을 2009 오전 6시 NIC에서 오전 6시 49분에서 옵션 계산기 neeraj 12 월 28 일 2009을 사용하여 가격을 책정해야 할 것입니다 11:49 AM에 설명 남자 죠티 8 월 9 일, 2009 년 헤이이 매우 도움이 감사는 간단한 단어에서 설명을 많이했다. 옵션의 세타는 옵션의 시간 부패의 측정 코멘트 시타를 추가합니다. 세타가 옵션의 가치를 잃게되는 속도, 즉 시간 값을 측정한다. 만기일 가까이 감에 따라. 일반적으로 음수로 표현, 옵션의 세타는 옵션의 값이 매일 감소되는 양을 반영한다. 예 A는 하루에 0.05의 가격 하락을 경험하게 될 것입니다 (2)의 현재 가격과 -0.05의 세타와 옵션을 호출합니다. 이일 시간 그래서, 옵션의 가격은 1.90로 하락한다. 그들은 매일 가치를 잃지 않는 시간과 세타 장기적으로 옵션에 미치는 영향의 통과는 거의 0의 세타가 있습니다. 세타, 특히에서 - 더 - 돈 옵션 짧은 기간 옵션에 대한 높은 수준이다. 이러한 옵션은 최대 시간 값을 가지고, 따라서 매일 잃고 더 프리미엄을 이것은 매우 명백하다. 시간의 붕괴가 그 기간 동안 가장 큰에서와 같이 반대로, 세타가 만료 근처에 옵션으로 극적으로 상승. 변동성의 변화와 일반적으로 세타에 미치는 영향은 높은 변동성 주식 옵션은 낮은 변동성이 주식보다 더 높은 세타가 있습니다. 이러한 옵션에 대한 시간 값 프리미엄 높게하고 있으므로 하루 잃고 더 가지고 있기 때문이다. 차트는 위의 옵션의 세타와 50 주에 거래 및 만기에 남아은 3 개월이되는 기본 보안의 변동성 간의 관계를 보여줍니다. 새 거래 계좌가 바로 당신이 힘들게 번 돈을 위험없이 OptionHouse의 가상 거래 플랫폼을 사용하여 거래 전략을 테스트하는 데 사용할 수있는 가상 돈을 5,000으로 자금 지원 무역 시작할 준비가. 당신이 진짜 거래를 시작하면, 첫 번째 100 거래는 수수료 무료 (아래의 링크를 통해 클릭하고 가입시 프로모션 코드 60FREE을 인용 확인)합니다